11月29日，“國家能源集團(tuán)-工銀瑞投-能源保供1期資產(chǎn)支持專項計劃”在上海證券交易所成功發(fā)行，首期規(guī)模50億元，期限1年，票面利率2.85%，為同期可比央企ABS發(fā)行規(guī)模最大且利率最低，獲得市場充分認(rèn)可，也是全國首單能源保供資產(chǎn)證券化產(chǎn)品（ABS）。
“國家能源集團(tuán)-工銀瑞投-能源保供1-20期資產(chǎn)支持專項計劃”于11月12日獲得上海證券交易所無異議函，獲準(zhǔn)發(fā)行。該計劃采用儲架申報、分期發(fā)行方式，儲架規(guī)模150億元。此次發(fā)行的50億元ABS為儲架首期，以標(biāo)桿電費(fèi)作為基礎(chǔ)資產(chǎn)，國家能源集團(tuán)資本控股有限公司所屬國能保理公司為原始權(quán)益人，募集資金將用于集團(tuán)電廠的生產(chǎn)經(jīng)營，切實保障集團(tuán)公司能源保供各項工作落地。
今年以來，受多種因素疊加影響，我國能源供應(yīng)持續(xù)偏緊。為加快落實黨中央、國務(wù)院關(guān)于能源保供各項決策部署，有效發(fā)揮中央企業(yè)在能源電力保供生產(chǎn)中“國家隊”和“主力軍”作用，國家能源集團(tuán)充分發(fā)揮信用優(yōu)勢，綜合運(yùn)用多種金融手段，先后在銀行間市場和交易所市場發(fā)行能源保供用途金融工具，多措并舉支持保供生產(chǎn)，充分發(fā)揮好能源供應(yīng)“穩(wěn)定器”和“壓艙石”作用，堅決打贏打好今冬明春保供攻堅戰(zhàn)。
據(jù)了解，資產(chǎn)證券化ABS是通過底層資產(chǎn)池產(chǎn)生的現(xiàn)金流支持，設(shè)立專項計劃并在資本市場上發(fā)行債券，底層資產(chǎn)池現(xiàn)金流用以支付投資者本金及回報。底層資產(chǎn)通常是應(yīng)收賬款、租賃款和貸款等具有預(yù)期現(xiàn)金流收入的資產(chǎn)。資產(chǎn)證券化通過將流動性較低的資產(chǎn)打包，并以結(jié)構(gòu)化方式進(jìn)行現(xiàn)金流重組，設(shè)立標(biāo)準(zhǔn)化金融工具，可大幅提高資產(chǎn)的流動性和投資性，被廣泛用于大型企業(yè)集團(tuán)的“兩金”管理和資產(chǎn)盤活，改善經(jīng)營現(xiàn)金流，降低負(fù)債水平。
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