截至11月10日，已有11家基金公司上報(bào)了風(fēng)電主題ETF，其中不乏南方基金、招商基金、廣發(fā)基金、華夏基金、嘉實(shí)基金、富國(guó)基金、匯添富基金等頭部公募。分析人士認(rèn)為，在新舊能源替代和降本增效趨勢(shì)下，風(fēng)電板塊有望成為繼電動(dòng)車、鋰電池、光伏之后，獲取新能源賽道超額收益的又一個(gè)重要來(lái)源。
跟蹤中證風(fēng)電產(chǎn)業(yè)指數(shù)
證監(jiān)會(huì)網(wǎng)站顯示，截至11月10日，已有11家基金公司上報(bào)了風(fēng)電主題ETF申請(qǐng)材料，均已獲接收。從產(chǎn)品形態(tài)來(lái)看，11只風(fēng)電主題ETF均采取指數(shù)基金形式，跟蹤的指數(shù)均為中證風(fēng)電產(chǎn)業(yè)指數(shù)。比如，招商基金和南方基金上報(bào)的產(chǎn)品命名分別為招商中證風(fēng)電產(chǎn)業(yè)ETF、南方中證風(fēng)電產(chǎn)業(yè)ETF。
中證指數(shù)官網(wǎng)顯示，中證風(fēng)電產(chǎn)業(yè)指數(shù)于今年4月29日發(fā)布，是從滬深市場(chǎng)中選取不超過50只業(yè)務(wù)涉及風(fēng)電產(chǎn)業(yè)上游材料和零部件、中游風(fēng)機(jī)及其他相關(guān)配套設(shè)備、下游建設(shè)與運(yùn)營(yíng)的上市公司證券作為指數(shù)樣本，以反映滬深市場(chǎng)風(fēng)電產(chǎn)業(yè)上市公司證券的整體表現(xiàn)。
截至11月9日，中證風(fēng)電產(chǎn)業(yè)指數(shù)的前十大權(quán)重股分別為明陽(yáng)智能、金風(fēng)科技、中材科技、節(jié)能風(fēng)電、東方電纜、天順風(fēng)能、新強(qiáng)聯(lián)、運(yùn)達(dá)股份、大金重工、日月股份。不難發(fā)現(xiàn)，重倉(cāng)股多屬于風(fēng)電領(lǐng)域的頭部公司。招商基金表示，截至9月30日，中證風(fēng)電產(chǎn)業(yè)指數(shù)共有33只成分股，總市值、自由流通市值分別為10817億元、5411億元，33只成分股過去一年日均成交金額均位于其所在證券交易所全部上市股票的前80%，成交相對(duì)活躍。
有望成為新風(fēng)口
華南某公募人士表示，風(fēng)電是新能源實(shí)現(xiàn)大規(guī)a模產(chǎn)業(yè)化的重點(diǎn)方向之一。目前公募基金在新能源車、鋰電池、光伏等賽道上均做了充足的產(chǎn)品布局，但風(fēng)電領(lǐng)域的主題布局才剛剛開始。
招商基金也指出，基于碳達(dá)峰、碳中和目標(biāo)，可再生清潔能源行業(yè)將會(huì)迎來(lái)加速發(fā)展。風(fēng)電具備的可開發(fā)資源豐富、清潔安全，未來(lái)具備降本增效空間，有望成為未來(lái)新能源的主力方向。
廣發(fā)證券發(fā)展研究中心近日發(fā)布的研報(bào)顯示，公募基金三季度全面加碼新能源賽道。除了光伏、新能源汽車之外，儲(chǔ)能、風(fēng)電賽道也獲得了增配。匯豐晉信研究總監(jiān)、基金經(jīng)理陸彬表示，后市將相對(duì)關(guān)注光伏、風(fēng)電等能源革新領(lǐng)域。
兩大布局思路
分析人士指出，風(fēng)電板塊的投資邏輯既在于新舊能源替代，也在于降本增效。
私募排排網(wǎng)基金經(jīng)理助理劉寸心直言，近期多只風(fēng)電產(chǎn)業(yè)ETF產(chǎn)品集中上報(bào)，表明了公募基金對(duì)風(fēng)能未來(lái)成長(zhǎng)性的看好。在政策推動(dòng)下，風(fēng)能裝機(jī)速度持續(xù)上調(diào)，風(fēng)機(jī)大型號(hào)趨勢(shì)持續(xù)，成本有望持續(xù)下降，風(fēng)電項(xiàng)目收益率可持續(xù)提升。可以重點(diǎn)關(guān)注風(fēng)機(jī)、零部件龍頭公司及主軸軸承環(huán)節(jié)的龍頭公司。
招商基金表示，從行業(yè)層面看，風(fēng)電產(chǎn)業(yè)正在發(fā)生幾個(gè)重大變化：一是成本大幅下降，陸上風(fēng)機(jī)的中標(biāo)價(jià)格在沒有補(bǔ)貼的情況下已經(jīng)具備較為可觀的內(nèi)部收益率，風(fēng)電成本下降帶動(dòng)新增裝機(jī)的積極性;二是風(fēng)機(jī)大型化趨勢(shì)顯著，進(jìn)一步促使全行業(yè)單位成本下降;三是產(chǎn)業(yè)鏈加速國(guó)產(chǎn)化，目前國(guó)內(nèi)已經(jīng)形成了相對(duì)完善的風(fēng)電零部件產(chǎn)業(yè)鏈。在“大基地項(xiàng)目+老舊機(jī)組改造+風(fēng)電下鄉(xiāng)”三大政策刺激下，疊加海上風(fēng)電高速發(fā)展，風(fēng)電行業(yè)投資機(jī)會(huì)值得期待。(記者 余世鵬)
評(píng)論